Eurobank: Πράσινο ομόλογο €600 εκατ. με επιτόκιο 4,125%

Το ετήσιο τοκομερίδιο της έκδοσης διαμορφώθηκε στο 4,125%, ενώ η ημερομηνία λήξης των ομολογιών είναι η 8η Σεπτεμβρίου 2033. Η Eurobank διατηρεί δικαίωμα ανάκλησης των ομολογιών στο άρτιο στις 8 Σεπτεμβρίου 2032.

Ο διακανονισμός της έκδοσης έχει προγραμματιστεί για τις 8 Σεπτεμβρίου 2026, ενώ οι ομολογίες πρόκειται να εισαχθούν στην αγορά Euro MTF του Χρηματιστηρίου του Λουξεμβούργου.

Υπερκάλυψη 2,5 φορές

Το επενδυτικό ενδιαφέρον για την έκδοση ήταν ιδιαίτερα υψηλό, με τη συνολική ζήτηση να προσεγγίζει τα €1,4 δισ., οδηγώντας σε υπερκάλυψη περίπου 2,5 φορές. Η ισχυρή ζήτηση επέτρεψε στην Eurobank να μειώσει σημαντικά το πιστωτικό περιθώριο της έκδοσης. Συγκεκριμένα, το spread διαμορφώθηκε στις 98 μονάδες βάσης, έναντι αρχικής ενδεικτικής προσφοράς στις 125 μονάδες βάσης.

Στη διαδικασία του βιβλίου προσφορών συμμετείχαν περισσότεροι από 65 επενδυτές, με σημαντική γεωγραφική διασπορά. Ιδιαίτερα υψηλή ήταν η συμμετοχή των ξένων επενδυτών, οι οποίοι αντιπροσώπευσαν περίπου 90% του βιβλίου.

Σε γεωγραφικό επίπεδο, η κατανομή περιλάμβανε:

• 27% από Βέλγιο, Ολλανδία και Λουξεμβούργο,
• 23% από το Ηνωμένο Βασίλειο,
• 20% από τη Γαλλία,
• 11% από Γερμανία, Αυστρία και Ελβετία.

Ποιοι επενδυτές συμμετείχαν

Σε ό,τι αφορά την κατηγορία των επενδυτών, το μεγαλύτερο ποσοστό της έκδοσης, 54%, κατευθύνθηκε σε διαχειριστές κεφαλαίων (Asset Managers). Ακολούθησαν οι ασφαλιστικές εταιρείες και τα συνταξιοδοτικά ταμεία με 21%, οι τράπεζες και οι Private Banks με 17%, ενώ το υπόλοιπο 8% κατανεμήθηκε σε οργανισμούς εναλλακτικών επενδύσεων και Hedge Funds.

Η σύνθεση του βιβλίου αναδεικνύει τη διευρυμένη συμμετοχή θεσμικών επενδυτών στη νέα έκδοση, αλλά και το ενδιαφέρον της διεθνούς επενδυτικής κοινότητας για τίτλους ελληνικών τραπεζών.

Σε πράσινες επενδύσεις τα κεφάλαια

Τα κεφάλαια που θα αντληθούν από την έκδοση θα χρησιμοποιηθούν για τη χρηματοδότηση ή αναχρηματοδότηση επιλέξιμων πράσινων επενδύσεων, σύμφωνα με τα κριτήρια χρήσης των κεφαλαίων και τη διαδικασία επιλογής που προβλέπονται στο Green Bond Framework 2026 της Eurobank.

Το πλαίσιο της τράπεζας είναι ευθυγραμμισμένο με τις αρχές ICMA Green Bond Principles 2025, συνδέοντας έτσι τη χρηματοδότηση με επενδύσεις που πληρούν συγκεκριμένα περιβαλλοντικά κριτήρια. Παράλληλα, η νέα έκδοση εντάσσεται στη συνολική στρατηγική χρηματοδότησης και κεφαλαιακής διαχείρισης του Ομίλου Eurobank.

Ειδικότερα, τα κεφάλαια θα συμβάλουν στη διασφάλιση της συνεχούς συμμόρφωσης της τράπεζας με τις ελάχιστες απαιτήσεις ιδίων κεφαλαίων και επιλέξιμων υποχρεώσεων (MREL), ενισχύοντας τη θέση της ενόψει των συνεχιζόμενων απαιτήσεων του ευρωπαϊκού τραπεζικού πλαισίου.

Η επιτυχής έκδοση, με την υψηλή συμμετοχή ξένων επενδυτών και τη σημαντική συμπίεση του πιστωτικού περιθωρίου, αποτελεί παράλληλα ένδειξη της ισχυρής πρόσβασης της Eurobank στις διεθνείς αγορές ομολόγων.